1.家族信托是财富管理的最高情势

近年来，家族信托在各类财富传承支配方法中增加较快，其提及率从2015年的16%港勤至2019年的20%。

家族信托是欧美私人银行和财富管理机构的主要业务之一，也可以说是财富管理的最高情势，也是是守护家族财富的有利工具，也是延续家族价值观、凝集家族成员的传承基石。

在海外，家族信托被公认是优于遗言的财富传承工具。家族信托的设置非常广泛，几乎每个名门望族都有一个设计庞杂的家族信托，洛克菲勒家族、杜邦家族、罗斯柴尔德家族、卡耐基家族等世界着名的家族资产都是通过家族信托实现了数代的传承。

一、家族信托的概念

家族信托，是国外发达国度常见的财富管理和传承工具，由私人信托发展而来，指的是委托人将自己的财产委托给或转让给受托人，受托人依照对委托人的许诺，按委托人意愿代为管理、处理财产，并将信托财产及收益分配给指定的受益人，实现财富规划及传承目的的财富管理情势。

家族信托重要满足的是客户财富掩护、财富增值和财富传承的需求，增值只是目的之一，传承才是家族信托提供的核心服务内容。

二、家族信托的基础构造

家族信托主体

家族信托的主体由委托人、受托人与受益人组成。委托人只能为1人，受托人为信托公司，受益人可以是多人，一般为家族成员。

信托财产类型

涉及信托的财产必需是委托人合法的所有财产，原则上，所有情势的财产都可以装入信托。

现金：是最为广泛、方便的家族信托财产类型，进入信托账户的时光、频率、方法等也可以机动定制。

金融产品：存单、聚拢资金信托筹划、信托筹划、可转让PE、人寿保单等可以较便利地转移至信托账户名下。

不动产：投资型或须要传承的房地产，如有连续稳固租金收入的商业地产等，比拟合适装入信托。

股权：可以通过股权变易的方法，将上市公司、非上市公司股权转移至信托公司名下，须要进行股权转让登记。

知识产权：委托人拥有的知识产权，在相干管理部门完成登记，转移至信托名下即可成为信托财产。

信托目标

家族信托的最重要目标是财富的掩护和传承，除此之外，家族成员的生涯保障、财产管理、资金保值和增值也是常见的信托目标。

信托期限

信托不会因为委托人逝世而终止，也不会因为受托人的死亡与不合适而终止，一般家族信托期限可以设置为10-50年不等，甚至可以设为99年，实现家族财富多代久长传承的目标。

三、家族信托与聚拢资金信托的区别

家族信托与我们平凡说的在银行或信托公司“买”的信托是有非常大的差异的，我们买到的信托，其实是“聚拢资金信托筹划”，这是一种理财型的金融产品，或称理财信托。

而家族信托一般都须要个性定制，重要是根据相干法律赋予信托的财产独立功能，实现风险隔离的作用，到达委托人财富掩护、财富传承等目标。所以家族信托是一个法律架构，是一种财产管理和转移的制度支配。

四、家族信托的功能与优势

1.财产隔离掩护

家族信托成立后，信托资产从委托人转移到公司，成为信托财产，以家族信托的名义存在，信托财产独立与委托人的固有财产，除非委托人在设置信托前已经恶意负债，否则，债券人无权处罚信托财产。

值得一提的是，家族信托可以掩护家族企业的掌握权。例如，当年东亚银行曾因其大股东李氏将控股权分配给了众多家族成员而被稀释，从而蒙受了其他财团的狙击，相比之下，雅居乐则应用家族信托完成解决了股权疏散的窘境。

2.财富传承有序

受益人规模广，可以由委托人任意指定；

收益分配机动：如定期分配、时光分配、有条件分配等；

传承手续简略：委托人逝世后，信托财产不作为遗产，家族信托通过信托文件，商定想向指定的受益人，按时光、按条件进行财富分配和传承，避免其他遗产继承的繁琐手续；

防止子女挥霍：在信托文件中商定定期向子女分配必定生涯费，可避免一次性给到子女大额资金可能带来的挥霍风险；

其他个性化传承设计。

3.婚姻财产规划

家族信托一旦合法设立，一般不可撤销，对于财富所有者和信托设立者来说，即使离婚，也不能主意分割信托财产，如果经过合理设计，将企业股权转入信托，可以有效防范婚姻风险，即使离婚也不会造成企业治理构造产生主要变化。

因为事先设立家族信托，龙湖地产吴亚军女士与蔡奎先生的离婚涉及764亿港元市值的公司、577亿港元的身家，并未呈现股权相争的纠纷，企业经营也没有受到影响。

对于作为信托受益人的子女来说，委托人在信托合同中商定“信托受益权仅为个人所有，与其配偶无关”，可以避免子女因离婚原因而造成家族财富丧失。

4.税收计划支配

设立信托的另一重要规划目的是期望带来税务节俭。例如，信托财产一般不会承受遗产税责任。另外，一个有效的信托可认为受托人和受益人就他国（如美国）税务带来税务便利。

在我国，用家族信托实现家族财富的管理和传承，只是刚刚起步，一些具有前瞻眼力的企业家已经提前绕道海外设立离岸家族信托。

同时，近几年随着内地高净值人士数目和财富范围的增加，以及他们年龄的增大，对财富传承的需求越发急切。

此外，我国的超高净值客户绝大部分都是民营企业家，除了传承的诉求外还有全球布局、境外上市等一系列诉求，因此未来（离岸）家族信托这一块的需求，或将迎来爆发式增加。